Долгосрочные инвестиции представляют огромный интерес для грамотных инвесторов. Они привлекательны как в период кризиса и нестабильности, так и в спокойные времена.  В первом случае долгосрочные вложения позволят надежно «спрятать» капитал, переждать кризис. Во втором – помогут не только сохранить деньги, но и приумножить их. Но именно пассивные долгосрочные инвестиции являются важным шагом на пути к достатку.


Содержание:

Что такое долгосрочные инвестиции

Долгосрочным инвестированием называется процесс размещения средств в прибыльные проекты на продолжительное время. Эксперты финансового рынка до сих пор не могут определиться с продолжительностью этого периода. Одни называют цифру 5–7 лет. Большинство же экспертов сходятся на мнении, что долгосрочными можно считать вложения на период более 3 лет.

Приказом Минфина РФ № 160 от 30.12.1993 года утверждено «Положение по бухгалтерскому учету долгосрочных инвестиций». Согласно ему долгосрочная инвестиционная деятельность предприятий связана:

  • с капитальным строительством, реконструкцией, расширением и техническим перевооружением организаций и объектов;
  • покупкой зданий, сооружений, оборудования, транспортных средств и иных отдельных объектов либо частей основных средств;
  • покупкой участков земли и объектов природопользования;
  • приобретением и созданием активов, имеющих нематериальный характер.

Классификация вложений на долгий срок

Понятие долгосрочных инвестиций предполагает многообразие их форм. При этом оценка и классификация проводятся по разнообразным признакам: степени готовности, назначению, направлению, источникам финансирования, отраслям, структуре и т. д. Рассмотрим основные виды.

Долгосрочные инвестиции классифицируются:

  • по степени вовлеченности инвестора в процесс принятия решений: прямые (инвестор сам финансирует проект) и косвенные (принятие решений инвестор делегирует уполномоченным лицам);
  • характеру покупаемых активов: реальные и финансовые. При покупке ценных бумаг реального предприятия инвестиции вливаются в основной капитал, а инвестор получает право голоса, которое он может использовать при принятии управленческих решений, и возможность проводить аудит итогов хоздеятельности этого предприятия. Финансовые инвестиции – это когда для получения дивидендов покупаются финансовые инструменты (банковские депозиты, акции, облигации, золото, валюта и т. д.);
  • видам выплат: с единовременным доходом (продажа недвижимости) или распределенной прибылью (от сдачи недвижимости в аренду);
  • направленности: для реконструкции предприятия, создания новых мощностей, модернизации, повышения работоспособности и т. д.;
  • источникам финансирования: с привлечением собственного или стороннего финансирования;
  • назначению: на производственные и непроизводственные объекты;
  • собственникам вложений: государственные, предприятий, физлиц;
  • структуре: материальные и нематериальные, основные и оборотные;
  • отраслям экономики и т. д.

Правила успешных инвестиций

Эксперты финансового рынка выделяют три основных фактора, оказывающих существенное влияние на получение дохода от долгосрочных инвестиций.

1. Диверсификация портфеля

Основная цель – минимизация рисков. Инвестиционный портфель должен распределяться:

  • по классам активов, различным финансовым инструментам. В его состав может входить недвижимость, золото, акции, облигации. Благодаря различному поведению в тот или иной год доходность портфеля получается сглаженной, без резких взлетов и падений;
  • внутри определенного финансового инструмента. Чтобы не подвергать портфель опасности, в него стоит включать акции различных компаний. Это позволит свести риски волатильности (изменения цен на рынке) к минимуму;
  • по странам и валютам. Инвестиции в различные страны помогут сбалансировать взлеты и падения фондовых рынков. Валютная диверсификация позволяет иметь высокий доход благодаря движению курсов валют.

2. Снижение издержек

Некоторые издержки (комиссии за операции, расходы на управляющую компанию, плата за депозитарий и т. д.) способны «съедать» полученную прибыль. Особенно это ощущается при продолжительных сроках инвестирования. Даже если в год размер комиссии составляет 2–3 %, то за несколько лет, а особенно десятилетий, эти расходы обернутся колоссальной потерей в сотни тысяч рублей. Потому необходимо стремиться к минимизации издержек. Следует тщательно изучать предложения компаний и выбирать варианты с оптимальным соотношением стоимости услуг и их качеством.

3. Использование налоговых преференций

Все доходы облагаются налогом. Для физлиц – резидентов РФ ставка налога составляет 13 %. Он удерживается:

  • с полученной прибыли после продажи ценных бумаг,
  • дивидендов,
  • продажи или сдачи в аренду недвижимости,
  • продажи паев ПИФов.

Существуют вполне законные способы сократить налогооблагаемую базу. Для этого следует воспользоваться:

  • инвестиционными льготами. Владельцы ценных бумаг, владеющие ими более 3 лет, ежегодно освобождаются от налогов на сумму до 3 млн руб. За 3 года эта сумма составит до 9 млн. Если чистый доход составляет меньше этой суммы, налог не удерживается;
  • налоговыми вычетами (имущественными, стандартными, социальными), если налог все-таки удержан;
  • индивидуальными инвестиционными счетами (ИИС). Позволяют ежегодно получать инвестиционный вычет до 52 тыс. руб.

Критерии привлекательности инвестиций

Существуют объективные критерии, демонстрирующие перспективность инвестиций. Они дают представление о доходах и расходах, связанных с реализацией инвестиционного проекта, хотя тоже базируются на финансовых прогнозах.

В Методических рекомендациях № ВК 477, разработанных Министерствами экономики и финансов РФ в 1999 году, говорится, что, проводя оценку инвестиционной привлекательности, следует:

  • оценивать весь жизненный цикл проекта;
  • анализировать все денежные потоки (входящие и исходящие) с учетом инфляции за весь период инвестиций;
  • сравнивать прогнозируемую эффективность нескольких привлекательных проектов. Выбирать варианты, не зависящие от реализации иных проектов;
  • отдавать предпочтение проектам, у которых прогнозируется максимальная эффективность;
  • выбирать проекты, имеющие минимальные разрывы между этапами реализации (от поздних затрат до получения самых ранних результатов);
  • знать, что интересы и мотивация инвесторов могут различаться;
  • оценивать риски и неопределенности.

Преимущества и недостатки долгосрочных инвестиций

К недостаткам можно отнести:

  • невозможность получения быстрой прибыли;
  • риск потери вложенных средств из-за неграмотного управления проектом;
  • отсутствие ликвидности, так как вернуть деньги или получить прибыль можно только через несколько лет.

Но достоинств у долгосрочных инвестиций больше, так как они:

  • обеспечат стабильный доход в будущем,
  • дадут существенный доход благодаря длительному периоду вложений,
  • оборачиваются множество раз и дают максимальную прибыль,
  • не подвержены негативному влиянию краткосрочных колебаний рынка,
  • не требуют отслеживания изменений и беспокойства из-за колебаний рынка.

Выгодные варианты долгосрочных инвестиций

К вариантам выгодных долгосрочных вложений относят:

  • покупку паев в паевых инвестиционных фондах,
  • передачу средств в доверительное управление,
  • покупку государственных облигаций,
  • вложение в антиквариат и предметы искусства,
  • инвестиции в драгоценные металлы.

Такие вложения требуют грамотного управления. В ином случае большая часть инвестиций повлечет лишь потерю денег.

Наши возможности

Управляющая компания «Альфа-Капитал» предлагает вложить деньги на долгий срок в ПИФы и инвестиционные счета, воспользоваться доверительным управлением и мультивалютными инвестициями. Финансисты компании заставят деньги работать для формирования дохода.

Основные преимущества компании «Альфа-Капитал»:

  • сеть офисов по всей России;
  • открытый доступ к статистике и доходности, прозрачная деятельность компании;
  • высокий рейтинг надежности и качества оказываемых услуг на уровне А++ от рейтингового агентства «Эксперт РА»;
  • объем активов компании в сумме составляет 350 млрд руб.

Выгодными предложениями компании уже воспользовалось более 1,2 млн человек. Вы можете присоединиться к их числу и стать успешным инвестором прямо сейчас.

Оцените пост
0

Написать комментарий